小企业财务管理必备手册租赁融资的优缺点分析
小企业财务管理必备手册：租赁融资的优缺点分析
在当前经济环境下，小企业面临着资金链紧张、市场风险加大等多重挑战。合理运用财务策略，尤其是租赁融资，成为小企业管理者优化资金配置、降低经营风险的重要手段。本文将深入剖析租赁融资的优缺点，为小企业管理者提供实用的决策参考。
一、租赁融资的优点
- 增加了融资的灵活性
租赁融资相较于传统的长期借款，具有更高的灵活性。企业可以通过租赁避免长期借款所附加的各种限制性条款，从而获得更大的经营弹性。租赁方式将“融产”与“融资”相结合，购买设备速度更快，有助于企业迅速形成生产能力。
- 增强企业的流动性
售后购回协议的运用，可以将企业现有资产转化为现金，补充营运资本，从而增强企业的现金流动能力。
- 百分之百筹资
租赁融资允许承租人通过支付租金的方式，实现百分之百的筹资需求，无需支付定金。
- 避免设备陈旧过时风险
随着科技的不断进步，设备陈旧过时的风险较大。多数租赁协议中，出租人承担这种风险，企业因此可以免受影响。
- 分期支付租金，降低偿付风险
租金在整个租期内分期支付，有助于企业合理安排资金，降低一次性偿付的财务压力。
- 租金可抵减所得税
租赁融资的租金可以在税收中扣除，从而降低企业的所得税负担。
二、租赁融资的缺点
- 资金成本高
租赁融资的租金总额往往超出设备买价，资金成本较高，比负债筹资的利息更高。
- 固定租金构成负担
在财务困难时期，固定的租金支付可能成为企业的沉重负担。
- 难以改良资产
未经出租人同意，承租人不得擅自对租赁资产进行改良。
三、管理建议
合理评估租赁融资的优势与劣势，结合企业实际情况，选择合适的融资方式。
在签订租赁协议时，关注租金成本、租赁期限、租金支付方式等因素，确保企业财务状况稳定。
充分利用租赁融资的税收优惠政策，降低企业税负。
加强企业内部管理，提高资金使用效率，降低经营风险。
租赁融资作为一种有效的融资方式，为小企业提供了诸多便利。在运用过程中，企业应充分了解其优缺点，并结合自身实际情况，制定合理的财务管理策略，以确保企业持续健康发展。